Bangku schreef op 16 januari 2024 00:03:
[...]
Beste Triple A, bedankt voor je uitgebreide antwoord. Ik denk dat ik inderdaad mijn berekende omzet over 2024 te laag heb ingeschat. We praten hier natuurlijk alleen over omzet Amerika. In een nieuwe berekening kom ik ook uit op 59,6M
81 patiënten in behandeling van 2023, hele jaar meetellend en 20 patiënten per kwartaal extra erbij. Dag van behandeling verspreid over kwartaal. Gemiddeld om de 4/5 dagen een nieuwe inschrijving.
Mijn trigger om eens kritisch naar de cijfers te kijken kwam voort uit de door in het persbericht opgegeven omzetverwachting van Joenja, 18M en 81 betalende patiënten. Ik had die eerder hoger ingeschat.
Net als jij ga ik ook uit van een mindere prijs dan de doorgegeven $ 547.500. Dat is een dagprijs van $ 1.500,-
Volgens zoekopdracht AI berekenen medicijn groothandels 10% marge. Dan zou de dagprijs uitkomen op $ 1.350,-
Hier reken ik dan ook mee. Ik ben er van uitgegaan dat Pharming op 01-04-0223 al een lijst had van 21 patiënten. Deze tellen dan in het overzicht vanaf de eerste dag mee. Hiermee een rekenmodel gemaakt die uitgaat van 20 nieuwe patiënten per kwartaal. Dit komt overeen met de cijfers van 2023.
Voor kwartaal 2 en 3 zit ik slechts een fractie van de door Pharming doorgegeven omzet. ($ 20/25.000 verschil)
Mijn gevoel dat Q4 aan de lage kant zit (Pharming gaf 18M door, na aftrek Q2/3 zou dat voor Q4 dan 7,7M zijn) wordt wel bevestigd door mijn rekenmodel. Ik kom voor Q4 uit op 8,9M Dat is 1,2M meer dan Pharming zegt.
Een verklaring zou kunnen zijn dat in Q4 alle patiënten pas op 31-12-2023 zijn ingeschreven (geen omzet) of dat er mogelijk een aantal patiënten van het eerste uur gestopt zijn met de behandeling.
Maar dat is gissen van mijn kant en niet zo realistisch. ;-)
En anders krijgen we misschien bij de officiële jaarcijfers over 2023 een meevaller in de omzet te horen.
Voor de cijfers, zie bijlage.
[Opbrengst Joenja 2023 per kwartaal (via rekenmodel) ]