Word abonnee en neem Beursduivel Premium
Rode planeet als pijlen grid met hoorntjes Beursduivel

USG People Terug naar discussie overzicht

WEEK 39 DOET HET GOEDE NIEUWS DE KOERS STIJGEN

379 Posts
Pagina: «« 1 2 3 4 5 6 ... 19 »» | Laatste | Omlaag ↓
  1. forum rang 5 SAHR-0310 22 september 2014 16:13
    ANALYSE

    20 september 2014

    H+ 2
    USG?People heeft het winstmomentum momenteel mee.?Toch is het aandeel de voorbije maanden aanzienlijk teruggevallen, waardoor we voor de korte termijn op een inhaalbeweging rekenen. USG?People is op basis van de verwachte EV/EBITDA (7,3) voor volgend jaar nu zelfs goedkoper dan Randstad en Brunel. Ons advies gaat daarom van ‘houden’ naar ‘opbouwen’.

    De Nederlandse uitzendaandelen zijn de voorbije maanden met 20 à 30% teruggevallen. Bij Brunel en Randstad kan hiervoor de neerwaartse aanpassingen van de verwachtingen voor zowel dit als volgend jaar aanwijzen, maar bij USG?People is dit zeker niet het geval. Hier zitten de winstverwachting- en eerder in stijgende lijn. De thuismarkt is voor hen veruit de belangrijkste markt: een aandeel in de omzet van 44% en in termen van winstgevendheid is dat zelfs bijna tweederde. In Nederland lijkt de groei te versnellen, want in juli was er een omzetgroei van de uitzendmarkt met 6% en in augustus met 8%.?Ook in Belgie, de tweede markt van USG, blijft de groei met 12% in juli tegenover vorig jaar op een hoog niveau. In Frankrijk daarentegen blijven de marktomstandigheden eerder moeilijk.?Als de signalen van verbetering in Nederland in het laatcyclische segment, de KMO-markt, zich concretiseren zoals aangegeven bij de publicatie van de halfjaarcijfers, dan kan de winstgevendheid van USG?People verder omhoog.?Hierdoor zou er ook een einde moeten komen aan een periode van vijf jaar waarin veel aandeelhouderswaarde werd vernietigd.?De boekwaarde per aandeel daalde in deze periode immers met 45% tot 5,65 EUR?p.a. De goodwill op de balans blijft bovendien hoger dan het eigen vermogen, zodat het gevaar op verdere afboekingen blijft bestaan. De schuldratio (netto financiële schuld/EBITDA) zit met 2,3 ruim onder de bankconvenanten (maximaal 3,75) en zal naar verwachting verder verbeteren.

  2. forum rang 6 tatje 22 september 2014 16:31
    Sahr 0310, bedankt.

    Het advies gaat van houden naar opbouwen.

    Van wie is het advies en de term opbouwen is mij vreemd !

    Het volgende is wel een bevestiging, van wat een aantal mensen hier denken.

    Als de signalen van verbetering in Nederland in het laatcyclische segment, de KMO-markt, zich concretiseren zoals aangegeven bij de publicatie van de halfjaarcijfers, dan kan de winstgevendheid van USG?People verder omhoog.?

    En wat weten we ?

    Als de winstgevendheid omhoog gaat, gaan de analisten hun consensus aanpassen, of te wel de koersdoelen verhogen !

    Randstad had het al over een dubbel cijferige groei in het MKB.

    Ik wordt wel blij, van al dat nieuws.

    Het stuk van Sahr-0310 komt waarschijnlijk uit Belgie !

    Kmo (spelling volgens Van Dale, vaak ook als "KMO" gespeld) is een veel in Vlaanderen gebruikte afkorting voor "kleine of middelgrote onderneming". De term in Nederland voor kmo is mkb oftewel midden- en kleinbedrijf. Een praktisch verschil is, dat mkb een aanduiding is voor de sector, niet voor een bedrijf. Men kan dus wel spreken van "een kmo" maar niet van "een mkb"; wel spreekt men van "een mkb-bedrijf".
  3. forum rang 6 tatje 22 september 2014 16:55
    Goed gevonden Sahr - 0310.

    Ik zie dat USG PEOPLE zelfs in de aandelenportefeuille zit bij beurswijzer.com
  4. forum rang 6 tatje 22 september 2014 16:58
    Het Belgisch advies met nederlandse tintjes.

    H+ 2 de betekenis.

    ADVIES
    K Kopen
    H+ Houden en kopen bij koerszwakte
    H Houden ? Advies verhoogd
    H- Houden en verkopen bij koersstijging ? Advies verlaagd
    V Verkopen = Advies ongewijzigd
    ________________________________________________________________________________________
    RISICOGRAAD
    1 Gemiddeld Marktrisico of Lager
    2 Hoger dan gemiddeld
    3 Speculatief
    ______________
  5. forum rang 6 tatje 22 september 2014 17:44
    Je zit er bij en kijkt er naar !

    In de laatste seconden voor 17.30 uur weet je gewoon dat ze de koers toch lager willen zetten.

    En ja hoor, 17.29.50 van 9.913 naar 9.90.

    Dat doet geen particulier !

    Je weet dat dit niets met het reilen en zeilen van USG PEOPLE te maken heeft, hier spelen andere belangen.

    Mijn mening : USG PEOPLE weet wat er gebeurt, maar is geen partij.

    Dat USG PEOPLE geen tussentijdse PB over het reilen en zeilen afgeeft, sterkt mijn vermoeden, dat er al een partij een oogje heeft op het momenteel heel aantrekkelijke meisje.

    Geen tussentijds PB, dan geldt toch nog alles wat er gezegd is tijdens de outlook bij de persconferentie Q2.

    Geldt nog alles, wat er tijdens die outlook is gezegd, dan gaat USG PEOPLE binnenkort toch echt een keer ontploffen.

    Conclusions and outlook

    The positive trend continued and widened in the second quarter

    We are recording growth in all core countries and in the second quarter there was a clear acceleration and widening of growth in Belgium and France

    We are also seeing improvements in the later cyclical demand from the SME segment and from recruitment and selection

    The same development has been visible in July and we expect this positive trend to continue for the rest of the year, with fewer public holidays, converting into a positive impact on the gross margin percentage and the conversion to EBITA

    Tel daar de dubbel cijferige groei bij Randstad in het MKB op, hetgeen dus een bevestiging is van Rob s uitspraken.

    Gaat de Ukraine crisis niet groter worden, dan ga ik voor de uitspraken van de CEO.
  6. forum rang 4 moneypocket 22 september 2014 22:52
    quote:

    tatje schreef op 22 september 2014 17:44:

    Je zit er bij en kijkt er naar !

    In de laatste seconden voor 17.30 uur weet je gewoon dat ze de koers toch lager willen zetten.

    En ja hoor, 17.29.50 van 9.913 naar 9.90.

    Dat doet geen particulier !

    Je weet dat dit niets met het reilen en zeilen van USG PEOPLE te maken heeft, hier spelen andere belangen.

    Mijn mening : USG PEOPLE weet wat er gebeurt, maar is geen partij.

    Dat USG PEOPLE geen tussentijdse PB over het reilen en zeilen afgeeft, sterkt mijn vermoeden, dat er al een partij een oogje heeft op het momenteel heel aantrekkelijke meisje.

    Geen tussentijds PB, dan geldt toch nog alles wat er gezegd is tijdens de outlook bij de persconferentie Q2.

    Geldt nog alles, wat er tijdens die outlook is gezegd, dan gaat USG PEOPLE binnenkort toch echt een keer ontploffen.

    Conclusions and outlook

    The positive trend continued and widened in the second quarter

    We are recording growth in all core countries and in the second quarter there was a clear acceleration and widening of growth in Belgium and France

    We are also seeing improvements in the later cyclical demand from the SME segment and from recruitment and selection

    The same development has been visible in July and we expect this positive trend to continue for the rest of the year, with fewer public holidays, converting into a positive impact on the gross margin percentage and the conversion to EBITA

    Tel daar de dubbel cijferige groei bij Randstad in het MKB op, hetgeen dus een bevestiging is van Rob s uitspraken.

    Gaat de Ukraine crisis niet groter worden, dan ga ik voor de uitspraken van de CEO.
    Ja, Tatje; hoe duidelijker kunnen we het maken. De plof in de laatste seconden zegt mij ook weer genoeg. De huidige koers is niet relevant voor de outlook van usg.
    Ik ga mee met Werkbij qua koersdoel eind december; 13 euro is heel reeel, uitgaande van een winst p.a. van 0,75 cent. Een koers/winst van 18 is toepasbaar, indien de visie van q2 gewoonweg uitkomt. Tot op heden geen winstwaarschuwing; ofwel...visie is dus realiseerbaar.
    Tenslotte het MKB; dit trekt aan, en ik verwacht dat dit blijft aantrekken.

    Groeten,

    Moneypocket.
  7. gerrit 69 22 september 2014 23:46


    Hierbij nog een mooi artikel van 28 februari 2007 uit Beleggers Belangen.

    USG-People € 30,61

    Grootse ambities in Europa

    www.beleggersbelangen.nl/opinie/artik...

    Dat waren nog eens tijden waarbij RickBreda en andere forumleden van zouden watertanden.
    Wat is er nog van over aan ambities na ruim 7,5 jaar?

    Winsttaxatie voor dit jaar zou op € 0,75 per aandeel uitkomen.
    Voor 2015 word € 1,00 verwacht en
    voor 2016 word € 1,12 verwacht.

    Geen uitbundige groeicijfers, maar naar mijn mening wel voldoende om begin volgend jaar een koers te bereiken rond de € 15,00

    Gerrit
  8. forum rang 6 tatje 23 september 2014 08:58
    Ha Gerrit 69 en de andere USG PEOPLE "" FANS "".

    Uit het nostalgische stukje van Gerrit 69 heb ik natuurlijk weer enkele deeltjes gehaald.

    Allereerst !

    Koers/ winst verhouding 21,5
    maar USG is door de positionering iets later cyclisch en dus ook op lange termijn koopwaardig.

    Ik denk dat het MKB en de professionals ook iets later zijn, maar of ze zitten flink in de cijfers Q3, of Rob laat het MKB de outlook uitspatten !

    Vandaag, weer de waan van de dag, waarom zou het vandaag anders zijn.

    Wachten wat het tuig in petto heeft.
  9. [verwijderd] 23 september 2014 09:06
    Alle seinen staan op donker groen, ABU cijfers laten zeer positieve trend zien, USG heeft haar zaken als beste uit de sector gereorganiseerd en heeft haar grootste belangen in Nederland waar het herstel het grootste is, het vliegwiel gaat USG goud opleveren en de outlook is goed!
    Waarom zetten de plofjes vsn dit zwaar ondergewaardeerde aandeel nog dagelijks in het rood?!

    USG, strong buy, koerdoel > €15,00 voor 31-12-2014!
  10. forum rang 6 tatje 23 september 2014 09:21
    Na eerst de kat uit de boom te kijken !

    Gaat het tuig de koers nu de duimschroeven aandraaien ?

    Om 17.35 uur weten we het weer.

    En dan zal Q3 nog 5 werk en beursdagen duren.
  11. [verwijderd] 23 september 2014 09:30
    Uit het vorige weekdraadje, maar ik ben toch erg benieuwd:

    quote:

    bezinteergebelegt schreef op 20 september 2014 13:35:

    [...]

    ALS de optiehandel regeert zal het m.i. i.i.g. onder de 10,50 zijn en bij voorkeur tussen 9,80 en 10. Bij overnamebod gaat er uiteraard een streep door die gedachte.
    Hoe kom je aan deze getallen?

    Ik heb het eerder uitgerekend nav de uitstaande puts&calls, en mijn bedrag kwam totaal niet overeen met de expiratiekoers. Ergo, ALS de optiehandelaren de koers sturen, is de meest logische verklaring dat ze ook zelf puts en calls in handen hebben (zou ik ook doen als ik een boef met genoeg geld was, want winst is hoger). In dat geval hebben ze een rookgordijn en weten alleen zij wat de expiratiekoers wordt. Verder zijn er ook genoeg particulieren die opties schrijven en dat maakt de rekensom (voor ons) ook onmogelijk.

    Daarnaast zou het natuurlijk ook wel heel erg vreemd zijn als een rekensommetje uit de brugklas voldoende zou zijn om de expiratiekoers te voorspellen.
  12. [verwijderd] 23 september 2014 09:33
    quote:

    tatje schreef op 23 september 2014 09:21:

    Na eerst de kat uit de boom te kijken !

    Gaat het tuig de koers nu de duimschroeven aandraaien ?

    Om 17.35 uur weten we het weer.

    En dan zal Q3 nog 5 werk en beursdagen duren.
    De koers wil gewoon niet omhoog. Reden?
  13. forum rang 6 tatje 23 september 2014 09:46
    quote:

    Werkbij schreef op 23 september 2014 09:33:

    [...]

    De koers wil gewoon niet omhoog. Reden?
    Ik kan maar 1 reden verzinnen, ze willen ons onze aandelen USG PEOPLE afpakken, door ons constant te ontmoedigen.

    De grote jongens weten, dat ze straks op of de ene of op de andere manier een euro of 20 waard worden.

    Grote jongens verkopen niet meer en dan moet je dat beetje van de kleintjes proberen af te nemen.

    Kan geen andere reden verzinnen !

    Ze worden schaars !
379 Posts
Pagina: «« 1 2 3 4 5 6 ... 19 »» | Laatste |Omhoog ↑

Neem deel aan de discussie

Word nu gratis lid van Beursduivel.be

Al abonnee? Log in

Direct naar Forum

Zoek alfabetisch op forum

  1. A
  2. B
  3. C
  4. D
  5. E
  6. F
  7. G
  8. H
  9. I
  10. J
  11. K
  12. L
  13. M
  14. N
  15. O
  16. P
  17. Q
  18. R
  19. S
  20. T
  21. U
  22. V
  23. W
  24. X
  25. Y
  26. Z
Forum # Topics # Posts
Aalberts 466 7.001
AB InBev 2 5.481
Abionyx Pharma 2 29
Ablynx 43 13.356
ABN AMRO 1.582 51.186
ABO-Group 1 22
Acacia Pharma 9 24.692
Accell Group 151 4.132
Accentis 2 264
Accsys Technologies 23 10.496
ACCSYS TECHNOLOGIES PLC 218 11.686
Ackermans & van Haaren 1 188
ADMA Biologics 1 34
Adomos 1 126
AdUX 2 457
Adyen 14 17.647
Aedifica 3 901
Aegon 3.258 322.645
AFC Ajax 538 7.086
Affimed NV 2 6.287
ageas 5.844 109.884
Agfa-Gevaert 14 2.048
Ahold 3.538 74.292
Air France - KLM 1.025 34.987
AIRBUS 1 11
Airspray 511 1.258
Akka Technologies 1 18
AkzoNobel 467 13.035
Alfen 16 24.316
Allfunds Group 4 1.468
Almunda Professionals (vh Novisource) 651 4.251
Alpha Pro Tech 1 17
Alphabet Inc. 1 405
Altice 106 51.198
Alumexx ((Voorheen Phelix (voorheen Inverko)) 8.486 114.812
AM 228 684
Amarin Corporation 1 133
Amerikaanse aandelen 3.835 242.699
AMG 971 133.042
AMS 3 73
Amsterdam Commodities 305 6.686
AMT Holding 199 7.047
Anavex Life Sciences Corp 2 482
Antonov 22.632 153.605
Aperam 92 14.899
Apollo Alternative Assets 1 17
Apple 5 380
Arcadis 252 8.731
Arcelor Mittal 2.033 320.534
Archos 1 1
Arcona Property Fund 1 286
arGEN-X 17 10.288
Aroundtown SA 1 219
Arrowhead Research 5 9.715
Ascencio 1 26
ASIT biotech 2 697
ASMI 4.108 39.078
ASML 1.766 105.969
ASR Nederland 21 4.451
ATAI Life Sciences 1 7
Atenor Group 1 469
Athlon Group 121 176
Atrium European Real Estate 2 199
Auplata 1 55
Avantium 32 13.609
Axsome Therapeutics 1 177
Azelis Group 1 64
Azerion 7 3.390

Macro & Bedrijfsagenda

  1. 06 februari

    1. Ondernemersvertrouwen eerste kwartaal (NL)
    2. Lotus Bakeries cijfers vierde kwartaal
    3. ArcelorMittal Q4-cijfers
    4. ING Q4-cijfers
    5. Carlsberg Q4-cijfers (Dee)
    6. Siemens Healthineers Q1-cijfers (Dld)
    7. Société Générale Q4-cijfers (Fra)
    8. AstraZeneca Q4-cijfers
    9. Fabrieksorders december (Dld)
    10. Detailhandelsverkopen december (eur)
de volitaliteit verwacht indicator betekend: Market moving event/hoge(re) volatiliteit verwacht