cash is king schreef op 20 december 2022 11:03:
[...]
Die inzinking + herstel betreft 2023 en dat moet nog komen (of niet dus).
Wat ik ervan denk? Tja, het draait imo toch grotendeels om de energieprijzen en de doorwerking daarvan in de producentenprijzen en vervolgens in de consumentenprijzen. In 2023 zal de inflatie t.g.v. de energieprijzen er langzaan maar zeker uitlopen. De producentenprijzen zullen dan ook verder dalen; zie Duitsland voor november. Daar staat dan tegenover, dat loonstijgingen + pensioenen + AOW + minimumloon natuurlijk ook deels (of volledig voor wie pricing power heeft) doorberekend gaan worden in de producentenprijzen. Vandaar dat ik niet verwacht, dat we eind 2023 weer op 2% inflatie staan, maar dat verwacht ook verder niemand.
De ECB en de Fed zullen nog wel even een monetair verkrappend beleid blijven voeren. Gratis geld is dus op en voorbij. Maar goed de vraag is, of we daar in Nederland veel last van zullen krijgen. De Nederlandse bank verwacht voor de komende jaren een daling van de staatsschuld uitgedrukt in % van het Bnp. Ergo, onze Min. van Fin. heeft nog wel wat speelruimte voor een stimulerend beleid. Vooir BAM dus niet verkeerd.
Ik ben overtuigd van mijn alias, maar mijn beleggingsbeleid in de praktijk strookt daar niet mee. Op dit moment 49 posities in porto, 13 aandelenfondsen en 36 optie-posities en slechts een beetje cash. Kortom volledig belegd.
Verrassingen, altijd goed. Ik laat me graag verrassen en trek vervolgens mijn plan.